Alkuperäinen artikkeli on julkaistu 7.4.2025 englanninkielisenä Saxo Bankin sivustolla: Five common mistakes investors make when markets get wild.
 
Tärkeimmät kohdat:

• Tunteet ovat vihollinen epävakailla markkinoilla. Paniikkimyynti, ylitreidaus ja liiallisen turvallisuuden tavoittelu voi johtavaa huonoihin tuloksiin. Keskity sen sijaan pitkän aikavälin suunnitelmaasi ja vältä äkkireaktioita. 

• Käytä volatiliteettia hyödyksesi. Rakenna seurantalista korkealaatuisista ETF:istä, harjoita kurinalaista hankintahinnan keskiarvottamista (Dollar-Cost Averaging, eli DCA) ja tasapainota tarvittaessa. Nämä ovat yksinkertaisia, toistettavia toimia, jotka voivat muuttaa laskusuhdanteet mahdollisuuksiksi. 

• Pysy ajan tasalla ja käytä työkalujasi. Kaupankäyntialustalta löydät kaiken tarvittavan suodattimista markkinapäivityksiin ja kaupankäyntisignaaleihin, jotta voit navigoida markkinastressissä luottavaisin mielin.

Kun markkinat muuttuvat epävakaiksi, vaistot ottavat usein vallan – eivätkä suinkaan välttämättä hyvällä tavalla. Volatiliteetti voi laukaista selkäydinreaktioita, jotka voivat pikemminkin vahingoittaa kuin auttaa salkkuja. Sijoittajat lankeavat usein tuttuihin ansoihin, olipa kyse sitten rahan menettämisen pelosta, turhautumisesta voittojen haihtumiseen tai paineesta tehdä jotain. 

Hyvät uutiset? Nämä virheet voivat olla vältettävissä. Tieto siitä, mitä pitää varoa, voi olla jo puolet taistelusta.

1. Paniikkimyynti: Volatiliteetin muuttaminen tappioksi

Yksi yleisimmistä virheistä laskusuhdanteessa on vetäytyminen ulos pahimpaan mahdolliseen aikaan. Myyminen hintojen laskiessa saattaa tuntua tappioiden vähentämiseltä, mutta useimmiten se vain lukitsee ne. 

Parempi lähestymistapa: Sen sijaan, että reagoisit tunteella, kysy: Onko pitkän aikavälin teesi muuttunut? Jos näin ei ole, voi olla aika pitää tai jopa ostaa valikoivasti. Markkinat ovat historiallisesti palkinneet kärsivällisyydestä.

2. Markkinoiden ajoitus: Täydellisen markkinoilta poistumisen (exit) ja markkinoille tulon (entry) kangastus

Yritätkö välttää volatiliteettia ajoittamalla täydellisen oston ja myynnin? Se on liukas tie. Vain muutaman parhaan nousupäivän väliin jättäminen voi vaikuttaa merkittävästi pitkän aikavälin tuottoihin. 

Parempi lähestymistapa: Hankintahinnan keskiarvoistaminen (DCA) epävakaiden kausien aikana voi auttaa vähentämään katumusta ja tasoittamaan avaushetkiä. Jos pysyt mukana - sen sijaan, että arvailet, milloin kannattaa hypätä mukaan - tulokset ovat usein parempia.

3. "Turvallisten" omaisuuserien jahtaaminen: Siirtyminen (liian suureen) turvallisuuteen

Riskiä vähentäessä monet sijoittajat kasaavat käteistä tai matalan tuoton omaisuuseriä. Vaikka riskien vähentämisessä ei ole mitään väärää, liika varovaisuus voi tarkoittaa, että menetät nopeimman palautumisen eli reboundin, sen mahdollisesti tullessa. 

Parempi lähestymistapa: Ajattele hajauttamista iskunvaimentimena. Siirtämällä osan varoistasi defensiivisemmille sektoreille (kuten terveydenhuolto- tai perushyödykkeet) tai osinko-osakkeisiin voit mahdollisesti vähentää volatiliteettia ja pysyä samalla pelissä mukana.

4. Suunnitelman laiminlyönti: Strategia lentää ikkunasta ulos

Epävakaat markkinat voivat saada kokeneetkin sijoittajat kyseenalaistamaan strategiaansa. Mutta suunnitelman muuttaminen kesken myrskyn on kuin suunnittelisi laivaa uudelleen purjehtiessa hurrikaanin läpi. 

Parempi lähestymistapa: Jos sijoitussuunnitelmasi perustuu tavoitteisiisi ja riskinsietokykyysi, luota siihen - varsinkin silloin, kun asiat tuntuvat epävarmoilta. Säädöt olisi usein hyvä tehdä säännöllisen tasapainottamisen eikä tunnereaktioiden ohjaamana. 

5. Ylitreidaus: Kun toiminta naamioituu hallinnaksi

Markkinoiden heilahtelut voivat houkutella sijoittajia tekemään toistuvia kauppoja, metsästäen nopeita voittoja tai välttääkseen tappioita. Kaikki tämä kaupankäynti voi kuitenkin kasata kuluja ja veroseuraamuksia - stressistä puhumattakaan. 

Parempi lähestymistapa: Joskus fiksuinta on olla tekemättä mitään. Keskity mieluummin uskottaviin ideoihin ja pitkän aikavälin sijoituksiin kuin pyri reagoimaan jokaiseen otsikkoon tai kurssin heilahdukseen. 

Mitä sijoittajat voivat tehdä juuri nyt? 

Esimerkkejä siitä, miten voit mahdollisesti pysyä ennakoivana ja rauhallisena epävakailla markkinoilla:

1. Rakenna seurantalista korkealaatuisista ETF:istä

Volatiliteetti tarjoaa usein loistavia sijoitusmahdollisuuksia hyvin hajautettuihin kohteisiin. Rakenna oma seurantalistasi TraderGOssa tai TraderONEssa.

Joitakin harkittavia vaihtoehtoja: 

• iShares Core S&P 500 UCITS ETF - Yhdysvaltalaisia suuryhtiöitä (large cap). 

• Invesco Nasdaq-100 UCITS ETF - Teknologia- ja kasvuosakkeisiin nojaaville. 

• iShares Core MSCI World UCITS ETF - Osakkeita maailmanlaajuisesti. 

• Vanguard FTSE All-World UCITS ETF - Maailmanlaajuinen hajautus, mukaan lukien kehittyvät markkinat. 

• Amundi MSCI USA Minimum Volatility Factor UCITS ETF - Niille, jotka etsivät matalariskisempää USA-sijoitusta. 

• SPDR S&P Euro Dividend Aristocrats UCITS ETF - Osinkopainotteisille sijoittajille Euroopassa. 

• iShares China Large Cap UCITS ETF - Jos uskot kiinalaisiin blue chip -yhtiöihin, joista monet ovat edelleen alennuksessa. 

• KraneShares CSI China Internet UCITS ETF - Kiinalaisia teknologiajättejä kuten Alibaba, Tencent ja Meituan. 

Sijoitustoimintaan liittyy aina riskejä. Rahoitusvälineiden arvo voi nousta tai laskea. Tulevia tuottoja ei voida päätellä aiemmasta tuloksesta. Tutustu aina ennen sijoituspäätöksen tekoa rahoitusvälineen viralliseen dokumentaatioon sekä siihen liittyviin riskeihin.

2. Harjoita hankintakustannusten keskiarvoistamista (DCA)

Älä odota täydellistä pohjaa. Sijoita säännöllisiä summia ajan mittaan. Tämä voi usein poistaa tunteet ja levittää avaushintaasi, mikä voi olla erityisen hyödyllistä silloin, kun markkinat pomppivat ympäriinsä.

3. Tasapainota tarvittaessa

Tasapainota sijoituksiasi tarvittaessa. Trimmaa liian suureksi kasvaneita positioita ja lisäämään alipainossa oleviin järjestelmällisesti. Aseta tarvittaessa hintahälytyksiä ilmoittamaan suurista muutoksista.

4. Pysy ajan tasalla kaupankäyntialustan sisältöjen avulla

Hyödynnä suodattimia, markkinapäivityksiä ja kaupankäyntisignaaleja uusien mahdollisuuksien arvioimiseksi ilman otsikoiden jahtaamista.

5. Kirjoita sijoitussuunnitelmasi

Lyhytkin viesti voi ankkuroida sinut, kuten: "Sijoitan seuraavaksi 10 vuodeksi ja tavoittelen pitkän aikavälin kasvua. Hyväksyn lyhyen aikavälin notkahdukset ja tasapainotan vuosittain." Se rauhoittaa hermoja yllättävän tehokkaasti.

Muistutus: Mitä tapahtui COVID-romahduksen jälkeen? 

Pieni perspektiivi auttaa pitkälle. Kelataan taaksepäin maaliskuuhun 2020: 

• S&P 500 putosi ~34 % vain reilussa kuukaudessa. 

• Elokuuhun 2020 mennessä, se oli täysin palautunut. 

• Vuoden 2020 loppuun mennessä se päätti vuoden ~16 % plussalla. 

• Nasdaq-100 nousi ~48 % vuonna 2020 teknologiajohtajuuden vetämänä. 

• Sijoittajat, jotka sijoittivat 10 000 euroa laajoihin ETF-rahastoihin, kuten MSCI World MSCI World lähellä pohjaa, kasvattivat sijoituksensa arvon yli 15 000 euroon 12 kuukaudessa. 

• Vielä yllättävämpää? KWEB:n kaltaisten kiinalaisten teknologia-ETF:ien arvo yli kaksinkertaistui vuoden sisällä 2020 pohjalukemista. 

Opetus S&P 500 -indeksiltä COVID:n aikana: -35 %:sta täyteen elpymiseen kuukausissa. Lähde: Bloomberg